Generationsskifte i virksomheder – sådan sikrer du en tryg og værdiskabende overdragelse

Generationsskifte: En af de vigtigste beslutninger i et virksomhedsliv

Et generationsskifte er ikke blot en juridisk transaktion, det er et strategisk og personligt skifte, som kan forme virksomhedens fremtid og familiens relationer i årtier frem.

Alligevel oplever vi ofte, at ejerledere undervurderer kompleksiteten i generationsskifte i virksomheder. Mange står fx med spørgsmål som:

• Hvordan værdiansættes virksomheden korrekt?
• Hvordan undgår vi konflikter mellem børn eller medejere?
• Skal næste generation overtage via holdingstruktur, gave, succession eller køb?
• Hvordan sikrer vi, at både virksomhed og familie står stærkt efter skiftet?

Netop fordi generationsskiftet berører både jura, økonomi, strategi og følelser, bør processen være grundigt planlagt..

Lovgrundlaget – hvad siger reglerne om generationsskifte i virksomheder?

1. Selskabsloven: Struktur, kapital og beslutningsprocesser

Selskabsloven sætter rammen for en række centrale elementer i et generationsskifte, når man involverer selskabet i skiftet, herunder:

• regler om kapitalejers rettigheder og overdragelser
• krav til generalforsamlingsbeslutninger
• fusions- og spaltningsregler, hvis virksomheden omstruktureres i forbindelse med overdragelsen
• ledelsesansvar ved kapitalforvaltning og risikostyring

Særligt ved omstruktureringer som fusioner og spaltninger gælder selskabslovens kapitel 15, fx:

• § 236 – opløsning uden likvidation via fusion
• § 237 – krav om fusionsplan (dog med visse undtagelsesmuligheder)
• § 245 – karensperiode før beslutning kan træffes (dog med visse undtagelsesmuligheder)

Disse regler er ofte relevante, når virksomheden skal omdannes, splittes eller samles i forbindelse med et optimalt generationsskifte.

2. Nye regler om værdiansættelse, succession og gaveafgift (L 123)

Lovforslag L 123 kommer til at få stor betydning for både familieejede virksomheder og deres generationsskifteplaner. Nedenfor er 4 områder og muligheder nævnt:

• Bo- og gaveafgiften kan under visse betingelser nedsættes fra 15 % til 10 % for den erhvervsmæssige del af familiehandler til børn.
• Der indføres retskrav på at anvende skematisk værdiansættelse ved overdragelse af erhvervsvirksomhed til et nært familiemedlem.
• Udlejningsejendomme sidestilles nu under visse omstændigheder med erhvervsvirksomheder, så succession kan anvendes i flere tilfælde.
• Der gælder fortsat strenge betingelser for succession, herunder krav om ejerperiode og kontrol.

Reglerne er tekniske og kræver både revisions- og advokatfaglig indsigt for at kunne anvendes korrekt.

De typiske udfordringer ved generationsskifte i virksomheder

1. Usikkerhed om værdiansættelsen

En forkert eller udokumenteret værdi kan føre til fejlagtige gaveafgifter, skatter, konflikter eller ugyldige overdragelser.

2. Familiemæssige spændinger

Ulig behandling af børn, uklare forventninger eller manglende kommunikation skaber ofte konflikter, der kan påvirke både virksomhed og relationer.

3. Forkert virksomhedsstruktur

Hvis virksomheden ikke er struktureret korrekt, fx uden holding, uden ejeraftale eller med uhensigtsmæssige ejerandele, bliver generationsskiftet dyrere og mere kompliceret.

4. Ledelses- og ansvarsmæssige risici

Ledelsen skal sikre et forsvarligt kapitalberedskab og værne om selskabets interesser. Et fejlplanlagt generationsskifte kan i yderste fald udløse ledelsesansvar.

Fortrolig drøftelse af generationsskifte

Kontakt Christian

20 17 01 06

Alle ugens dage: 8.00 - 16.00

Bliv ringet op

Det får du ud af rådgivning fra STORM Advokatfirma

1. En klar og tryg proces

Ved generationsskifte i virksomheder tilrettelægger vi hele forløbet, så beslutningerne bliver gennemskuelige for både sælger og næste generation.

2. Optimering af strukturen

Vi rådgiver om modeller, hvor gave, succession, køb, holdingstruktur eller skatteoptimerede omstruktureringer, i samarbejde med revisor, kombineres klogt.

3. Stabilitet og sikkerhed

Et organiseret og grundigt planlagt generationsskifte giver ro, stabilitet og sikkerhed både før og efter overdragelsen.

4. Sikring af gode familierelationer

Vi hjælper med klare aftaler og forebyggende dialog, så processen ikke skaber splid.

5. Dokumenter, der holder i praksis

Alle aftaler udarbejdes med afsæt i både jura og forretning, så virksomheden fortsat kan drives sikkert.

Hvordan vi typisk gennemfører et generationsskifte

1. Analyse af virksomhedens struktur og økonomi,
2. Udarbejdelse af handleplan eller drejebog i samarbejde med alle de involverede, herunder virksomhedsejer og andre rådgivere, fx revisor,
3. Gennemgang for den samlede familie for at sikre transparens og familiesammenhold,
4. Vurdering af relevante modeller,
5. Succession, skattemæssige beregninger og dialog med revisor,
6. Omstrukturering (fx fusion/spaltning) efter selskabsloven, hvis relevant for den enkelte sag,
7. Udarbejdelse af købsaftaler, gavebreve og ejeraftaler

Vi arbejder altid ud fra ordentlighed, gennemsigtighed og tryghed, og vi hjælper dig med at træffe de rigtige beslutninger på det rigtige tidspunkt.